История Котласского драматического театра началась весьма театрально: группа молодых актёров, выпускников Брянского театрального техникума, приехала в Котлас на гастроли с дипломными спектаклями и решила остаться. В конце 28 декабря 1935 года был подписан указ о создании в Котласе 3‑го колхозно-совхозного театра. Базой для него стал деревянный клуб «Совкино». И 25 января 1936 года был дан первый спектакль — «Без вины виноватые» по пьесе Островского.
Площадку для выступления артисты оборудовали самостоятельно. В театр добирались на телегах, театральную утварь везли на санках. При выезде на гастроли артистам выдавалась спецодежда — валенки, тулупы, перчатки, плащи, сапоги. При возвращении актёры всё это дополнительное обмундирование сдавали на склад. Температура на сцене считалась нормальной, если была не ниже 12 °C.
В 1940 году в штат театра была зачислена Ирина Николаевна Алентова. В Котласе в семье актрисы Ирины Алентовой и артиста Котласского театра Валентина Быкова в 1942 году родилась дочь Вера, будущая актриса театра и кино, народная артистка России, к сожалению, ушедшая из жизни.
Великая Отечественная застала театр на гастролях. С первых же дней войны работники ушли на фронт. Коллектив собирал средства на постройку танковой колонны и в фонд помощи детям фронтовиков, в сентябре 1941 года усиленно готовясь к открытию нового сезона спектаклем «Любовь Яровая» по пьесе Константина Тренёва (16+).
В 1943 году Котласский колхозно-совхозный театр становится городским. В это время в репертуаре коллектива пять классических пьес, семь современных советских патриотических спектаклей, три программы оборонно-антифашистских постановок.
Трудным оказался для театра послевоенный период, когда все средства уходили на восстановление разрушенного хозяйства. В 1948 году театры страны переходят на самоокупаемость, и период бездотационной работы стал испытанием на выживаемость, дважды стоял вопрос о закрытии театра. Но пришло новое руководство, был обновлён творческий состав, принят интересный репертуарный план с лучшими пьесами, проведён ремонт здания театра. И театр устоял.
В 1950‑е годы театр изменил и расширил репертуар. На первое место в нём выходят пьесы о рабочем классе и колхозном крестьянстве.
Сезоны в то время делились на зимний, основной и летний. Летний сезон — это длительные гастроли по городам и посёлкам, леспромхозам и деревням, когда артисты и работники театра, как кочевники, скитаясь от одного населённого пункта до другого, несли своё искусство в самые отдалённые места.
В 1959 году в Котласе построили новый Дворец культуры железнодорожников, а старое здание клуба передали театру.
Сегодня в составе труппы театра — заслуженные артисты РФ и мастера сцены — представители классической театральной школы. Главный режиссёр театра — Наталья Сергеевна Шибалова.
В конце января театр показал праздничную программу «Призрак театра». А Котласский краеведческий музей подготовил выставку, которая продлится до 6 марта.
На выставке демонстрируются экспонаты из фондов музея и коллекции театра. Это афиши, эскизы декораций, эскизы костюмов, театральный грим, парики, костюмы, головные уборы и многие другие яркие экспонаты, выполненные талантливыми работниками театра. Весь предметный фонд сопровождается историческими справками — с момента организации театра в 1935 году до современности.